| Investment Planners, Inc./ The Volkers Group, LLC. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| PERFORMANCE EVALUATION FOR | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| JOHN and JANE DOE | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| From 12/31/98 to 07/31/99 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| *The accuracy of this report should be reconciled by you with the | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| statements provided by the appropriate broker/dealer. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| DEPOSITS/WITHDRAWALS | 01/31/1999 | 02/28/1999 | 03/31/1999 | 04/30/1999 | 05/31/1999 | 06/30/1999 | 07/31/1999 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| J. DOE (ROLL) RPR | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| J. DOE (IRA) VENTURE | 0.00 | -291.25 | 0.00 | 0.00 | -299.60 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| PERIODIC NET DEPOSITS | 0.00 | -291.25 | 0.00 | 0.00 | -299.60 | 0.00 | 0.00 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| PERIOD GAINS/LOSSES | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Interest/Dividends/Fees | 59.05 | 38.25 | 54.98 | 56.39 | 108.71 | 132.87 | 222.35 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Market Gains/Loss | 11,759.30 | -10,485.82 | 25,922.39 | 16,079.25 | -1,468.05 | 20,103.54 | -2,502.39 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| VALUES | 12/31/1998 | 01/31/1999 | 02/28/1999 | 03/31/1999 | 04/30/1999 | 05/31/1999 | 06/30/1999 | 07/31/1999 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| J. DOE (ROLL) RPR | 224,768.45 | 236,642.75 | 226,809.29 | 248,162.66 | 259,729.75 | 259,863.68 | 277,916.28 | 275,662.02 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| J. DOE (IRA) VENTURE | 129,325.23 | 129,269.28 | 128,363.92 | 132,987.91 | 137,556.47 | 135,763.60 | 137,947.41 | 137,921.63 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| TOTAL VALUE | 354,093.67 | 365,912.03 | 355,173.20 | 381,150.58 | 397,286.22 | 395,627.28 | 415,863.69 | 413,583.65 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| PERFORMANCE | 01/31/1999 | 02/28/1999 | 03/31/1999 | 04/30/1999 | 05/31/1999 | 06/30/1999 | 07/31/1999 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Period Return | 3.34 | % | -2.86 | % | 7.31 | % | 4.23 | % | -0.34 | % | 5.12 | % | -0.55 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Reporting Period Gain/loss (from 12/31/1998) | 11,818.35 | 1,370.78 | 27,348.15 | 43,483.79 | 42,124.46 | 62,360.87 | 60,080.83 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Reporting Period Return (from 12/31/1998) | 3.34 | % | 0.39 | % | 7.73 | % | 12.29 | % | 11.90 | % | 17.63 | % | 16.98 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Annualized Inception Returns (from 12/31/1997) | 26.08 | % | 20.97 | % | 26.38 | % | 28.47 | % | 26.29 | % | 28.87 | % | 26.73 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Index Reporting Period Returns (from 12/31/1998) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Russell 2000 Index | 1.25 | % | -7.04 | % | -5.77 | % | 2.57 | % | 3.96 | % | 8.47 | % | 5.41 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Shearson T-Bond Index | 0.92 | % | -4.07 | % | -4.29 | % | -4.05 | % | -5.89 | % | -6.61 | % | -6.99 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| S&P 400 Industrial Index | 4.90 | % | 0.60 | % | 4.77 | % | 7.86 | % | 5.61 | % | 12.08 | % | 9.14 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ALLOCATIONS | 12/31/1998 | 01/31/1999 | 02/28/1999 | 03/31/1999 | 04/30/1999 | 05/31/1999 | 06/30/1999 | 07/31/1999 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cash and Equiv. | 11.46 | % | 28.87 | % | 36.30 | % | 8.55 | % | 0.35 | % | 5.26 | % | 14.01 | % | 31.70 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Growth | 74.92 | % | 58.29 | % | 61.61 | % | 89.49 | % | 97.77 | % | 76.03 | % | 84.21 | % | 45.31 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Income | 9.96 | % | 9.40 | % | 2.09 | % | 1.96 | % | 1.88 | % | 18.71 | % | 1.78 | % | 22.99 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Inflation Hedge | 3.66 | % | 3.44 | % | 0.00 | % | 0.00 | % | 0.00 | % | 0.00 | % | 0.00 | % | 0.00 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| TOTAL ALLOCATIONS | 100 | % | 100 | % | 100 | % | 100 | % | 100 | % | 100 | % | 100 | % | 100 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||